Cara Melabur Semasa Inflasi: Apa yang Sebenarnya Berkesan

Inflasi ialah hakisan kuasa beli wang anda secara beransur-ansur. Apabila inflasi mencapai 5%, portfolio anda perlu mengembalikan lebih daripada 5% hanya untuk mencapai pulang modal dalam nilai sebenar. Tunai dan bon, tempat perlindungan selamat tradisional, sering kehilangan kuasa beli semasa tempoh inflasi.

Ini mewujudkan cabaran bagi pelabur: aset yang dirasakan paling selamat semasa inflasi sebenarnya mungkin paling berbahaya kepada kekayaan jangka panjang anda. Memegang wang tunai semasa inflasi sedang meningkat adalah satu kehilangan kuasa beli yang terjamin. Persoalannya bukanlah sama ada untuk melabur semasa inflasi, tetapi bagaimana untuk melabur.

Jawapannya terletak pada kepelbagaian merentasi tema ekonomi yang bertindak balas secara berbeza terhadap tekanan inflasi. Sesetengah aset merosot semasa inflasi. Yang lain berkembang maju. Portfolio yang seimbang menangkap pihak yang menang sambil mengehadkan kerosakan daripada pihak yang kalah.

Pelaburan tenaga dan pertanian secara sejarahnya menunjukkan prestasi yang baik semasa inflasi kerana harga tenaga dan makanan merupakan komponen langsung inflasi itu sendiri. Apabila harga meningkat secara meluas, syarikat dalam sektor ini sering melihat pendapatan mereka meningkat sejajar atau mendahului inflasi.

Syarikat teknologi yang mempunyai kuasa penetapan harga yang kukuh juga boleh menunjukkan prestasi yang baik semasa inflasi sederhana kerana mereka boleh memindahkan kos kepada pelanggan. Perbelanjaan penjagaan kesihatan sebahagian besarnya tidak anjal dan cenderung untuk berkembang tanpa mengira tahap inflasi.

Wawasan utamanya ialah portfolio yang dipelbagaikan merentasi pelbagai tema ekonomi secara semula jadi mengandungi perlindungan inflasi tanpa memerlukan pelabur untuk meramalkan inflasi atau membuat perubahan taktikal. Tema yang terjejas diimbangi oleh tema yang mendapat manfaat.

Cuba meramalkan inflasi dan mengubah kedudukan portfolio anda dengan sewajarnya adalah satu bentuk pemasaan pasaran yang jarang berkesan. Jangkaan inflasi berubah dengan cepat dan pasaran menetapkan harga dalam inflasi yang dijangkakan sebelum kebanyakan pelabur dapat bertindak balas.

Perlindungan inflasi yang paling andal ialah kepelbagaian struktur merentasi tema ekonomi yang bertindak balas secara berbeza terhadap perubahan harga. Pendekatan ini berfungsi tanpa memerlukan kemahiran ramalan, ketepatan masa atau disiplin emosi untuk membuat perubahan taktikal semasa tempoh yang tidak menentu.